감액 배당, 세금 부담 없이 주주가치 높이는 전략

최근 기업의 주주환원 정책 중 하나로 '감액 배당'이 주목받고 있습니다. 감액 배당은 기업이 자본준비금을 감액해 주주에게 배당하는 방식인데요. 일반 배당과 달리 세금 부담이 적다는 점에서 매력적인 옵션으로 떠오르고 있습니다.

감액 배당의 가장 큰 장점은 개인 주주의 경우 배당소득세를 내지 않아도 된다는 것입니다. 법인 주주라면 일정 한도 내에서 익금불산입 혜택을 받을 수 있죠. 결국 주주 입장에서는 세금 부담을 줄이거나 미룰 수 있게 됩니다.

이는 감액 배당의 재원이 되는 자본준비금이 기업의 영업활동이 아닌 자본거래에서 비롯되기 때문입니다. 주식발행초과금처럼 법인세가 과세되지 않은 항목이라 주주에 대한 과세 기준도 일반 배당과 차이가 나는 것이죠.

다만 감액 배당에 대한 세법 규정이 개정되고 있어 주의가 필요합니다. 특히 법인 주주의 경우 자본준비금의 성격에 따라 과세 여부가 갈릴 수 있습니다. 전문가의 조언을 구해 절세 전략을 세워야 할 때입니다.

기업 입장에서도 감액 배당은 매력적인 옵션이 될 수 있습니다. 배당을 늘리면서도 세금 부담을 줄일 수 있어 주주가치 제고에 도움이 되기 때문이죠. 앞으로 감액 배당을 활용하는 기업이 더욱 늘어날 것으로 전망됩니다. 주주와 기업이 윈-윈할 수 있는 감액 배당, 현명한 절세 전략으로 주목해 볼 만한 트렌드입니다.

‍

Capital Reduction Dividends: Boosting Shareholder Value with Less Tax Burden

One of the recent trends in corporate shareholder return policies is the 'capital reduction dividend.' This method involves reducing a company's capital reserves and distributing them to shareholders as dividends. It's becoming an attractive option due to its lower tax burden compared to regular dividends.

The biggest advantage of capital reduction dividends is that individual shareholders don't have to pay dividend income tax. Corporate shareholders can also benefit from exclusion from gross income within certain limits. Ultimately, shareholders can reduce or defer their tax burden.

This is because the source of capital reduction dividends, the capital reserves, comes from capital transactions, not the company's business activities. Items like paid-in capital in excess of par value are not subject to corporate tax, so the taxation criteria for shareholders also differ from regular dividends.

However, caution is needed as tax laws regarding capital reduction dividends are being revised. Especially for corporate shareholders, the taxation may vary depending on the nature of the capital reserves. It's time to seek expert advice and devise tax-saving strategies.

For companies, capital reduction dividends can also be an attractive option. It can help increase shareholder value by raising dividends while reducing the tax burden. It is expected that more companies will utilize capital reduction dividends in the future.

Capital reduction dividends, a win-win for shareholders and companies, are a trend worth noting as a smart tax-saving strategy.

‍

‍